EURAZEO SETS A NEW RECORD, RAISING €5.2 BILLION IN 2021, UP 80% FROM 2020

Succès des levées des fonds et de l’internationalisation du Groupe

Le groupe Eurazeo a réalisé en 2021 un nouveau record de levées de fonds auprès d’investisseurs tiers à 5,2 milliards d’euros, soit une hausse de 80% par rapport à 2020 et de +125% par rapport au montant moyen levé sur les 3 dernières années.  

Les records successifs enregistrés au cours des trois derniers exercices illustrent le succès du développement de l’activité de gestion d’actifs chez Eurazeo et témoignent de l’attractivité de ses stratégies d’investissement auprès des grands investisseurs internationaux américains, européens et asiatiques. A ce titre, le Groupe bénéficie pleinement de sa stratégie d’expansion globale : les clients internationaux représentent en 2021 près des deux-tiers des montants levés, contre moins d’un quart historiquement.

Eurazeo confirme également son statut de leader européen des marchés privés auprès de la clientèle particulière : sur les 5,2 Md€ levés en 2021, ce segment prometteur a représenté 550 M€, soit près du double du montant levé en 2020. Grâce à ses partenaires de distribution dans la gestion privée et le wealth management international, le Groupe est l’un des seuls acteurs en Europe capables d’offrir aux épargnants et HNWI (High Net Worth Individuals) un accès à la performance des marchés privés au travers de fonds innovants en compte-titre ou en Unité de Compte.  

Une expertise reconnue des stratégies d’investissements 

Eurazeo tire profit de la performance de ses équipes d’investissement et de leur positionnement sur des segments porteurs. Plusieurs de ses divisions ont ainsi finalisé en 2021 des programmes de levée de fonds au-dessus des attentes initiales. 

En Private Equity, Eurazeo a reçu 3,1 milliards d’euros de nouveaux engagements en 2021, en hausse de plus de 30% par rapport à 2020 : 

• Les activités Growth et Venture ont levé plus de 1,1 Md€ en 2021, grâce au leadership reconnu du Groupe dans le domaine de la Tech, avec notamment la clôture à 1,6 Mds€, audessus des attentes, de l’un des plus importants fonds de Growth en Europe (EGF III) ; 
• Les stratégies de Buyout ont collecté 1,4 Md€ sur la période, bénéficiant du lancement réussi du 4ème programme de Small Mid Buyout (PME IV) et du développement d’opportunités de co-investissements sur les programmes existants.  
• L’activité Private Funds Group a levé plus de 500 M€ en 2021, avec notamment la finalisation du programme Secondaires (ISF IV) au-dessus des attentes. 

En Private Debt, le Groupe a collecté près de 2,0 milliards d’euros en 2021, près de quatre fois le montant levé en 2020. 

• Sur le segment très dynamique de l’unitranche mid-market, sur lequel Eurazeo est un des leaders en Europe, le Groupe a clos en 2021 la levée de fonds de son cinquième programme de Direct Lending (IPD V), au-dessus des attentes, et lancé avec succès un fonds successeur ; 
• Le Groupe a lancé un fonds innovant de financement de la décarbonation des infrastructures maritimes (ESMI) classifié « article 9 » de la règlementation SFDR, conjuguant le savoir-faire d’Eurazeo en Asset Based Financing et son engagement ESG ; 
• Enfin, Eurazeo a été sélectionné pour gérer une poche de 280 M€ d’Obligation Relance dans le cadre d’un programme initié par la Fédération Française des Assurances et la Caisse de Dépôts et Consignations.

Perspectives de levées de fonds en 2022 et 2023

Pour répondre à la demande croissante des investisseurs, Eurazeo dispose d’un programme important de fonds en levée en 2022 et 2023 lui permettant de poursuivre son développement ambitieux.

Virginie Morgon, Présidente du Directoire, a déclaré : 

« Le montant record de fonds levés en 2021 témoigne de notre attractivité auprès des investisseurs internationaux qui reconnaissent en Eurazeo une diversification pertinente, de fortes expertises sectorielles, en particulier dans la Tech et la Santé, une capacité d’innovation, et un engagement fort en faveur d’une croissance durable. Dans un environnement complexe, nous accompagnons le développement des entreprises et soutenons la transformation vers une économie bas carbone et plus inclusive dans un souci de performance et de responsabilité au service de nos investisseurs et des sociétés dont nous sommes actionnaire. » 

Calendrier financier d'Eurazeo

Successful fundraising and international expansion for the Group In 2021, the Eurazeo Group set a new record, raising funds of €5.2 billion from limited partners, up 80% compared to 2020 and +125% compared to the average over the last 3 years.   The consecutive records set in the past three fiscal years illustrate the successful development by Eurazeo of its asset management activity and reflect the appeal of its investment strategies to major international American, European and Asian investors. In this respect, the Group benefited fully from its global expansion strategy: in 2021, international clients represented around two-thirds of the fundraising, compared to less than one quarter previously. Eurazeo also confirmed its status as European leader in private markets for individual clients: out of total fundraising of €5.2 billion in 2021, this buoyant segment collected €550 million, around double the amount raised in 2020. Thanks to its distribution partners in private banking and international wealth management, the Group is one of the few in Europe capable of offering savers and HNWI (High Net Worth Individuals) access to private market performance through innovative securities account or unit-linked funds.    Renowned investment strategy expertise  Eurazeo benefited from the performance of its investment teams and their positioning in buoyant segments. In 2021, several of its divisions closed fundraising programs above initial targets.   In Private Equity, Eurazeo received new commitments of €3.1 billion in 2021, up more than 30% compared to 2020 :  Growth and Venture fundraising exceeded €1.1 billion in 2021 thanks to the Group’s renowned leadership in the Tech industry, with the closing above initial target of one of Growth’s largest funds in Europe (EGF III) at €1.6 billion;  Buyout strategies raised €1.4 billion over the period, benefiting from the successful launch of the 4th Small Mid Buyout (PME IV) program and the development of co-investment opportunities in existing programs.     Private Funds Group fundraising surpassed €500 million in 2021, notably with the closing of the Secondaries (ISF IV) program above expectations. In Private Debt, the Group raised around €2.0 billion in 2021, roughly four times the 2020 amount.  In the highly vigorous mid-market unitranche segment, where Eurazeo is one of the European leaders, the Group closed the fundraising of its fifth Direct Lending (IPD V) program above expectations and successfully launched a successor fund in 2021;  The Group launched an innovative fund to finance the decarbonization of maritime infrastructures (ESMI), which is “Article 9” classified under the SFDR, combining Eurazeo’s Asset Based Financing expertise and its ESG commitment;   Finally, Eurazeo was selected to manage €280 million in Recovery Bonds (Obligation Relance) under a program initiated by the French Insurance Federation (FFA) and the Caisse de Dépôts et Consignations.  Fundraising prospects in 2022 and 2023 Eurazeo will roll out a major fundraising program in 2022 and 2023 to further its ambitious growth and address the increasing demand from investors. Virginie Morgon, Chairwoman of the Executive Board, declared : “The record amount of fundraising in 2021 reflects our appeal to international investors which see in Eurazeo good diversification, major sector expertise, particularly in Tech and Healthcare, a capacity for innovation, and a strong sustainable growth commitment. In a complex environment, we help businesses develop and support the transformation to a low carbon and more inclusive economy to secure performance and responsibility for our investors and the companies in which we are shareholder”.